120万屋主要续房贷 借款人能不能松口气？

高昂的住房成本和抵押贷款利率打消了许多加拿大人有朝一日能拥有房屋的梦想。在过去一年中，央行大幅降低了基准利率，政府也出台了一些措施，那么，2025年会发生什么？

据BlogTO报道，Ratehub.ca抵押贷款专家Penelope Graham表示，“借款人还不能松一口气；2025年似乎又是一次疯狂的经济之旅。特朗普的第二个总统任期以及潜在的贸易战，给任何前瞻性分析注入了不确定性，对我们的央行产生了深远的影响。”

“简而言之，今年加拿大人唯一可以指望的就是动荡——但有一些抵押贷款趋势正在逐渐形成。”

尽管如此，借款人的前景并非全是负面的。新的一年里，也有一线希望。

浮动利率与固定利率

Graham和其他专家认为，随着加拿大央行进一步降息，2025年将成为浮动利率需求卷土重来的一年。未来六个月内，利率可能会再次下调50-75个基点。

“这将使隔夜贷款利率降至2.5%至2.75%之间，而最佳浮动抵押贷款利率将降至3%的中高区间。与此同时，由于债券投资者在经济不确定性（包括今年上半年可能爆发的贸易战）面前坚守立场，固定抵押贷款利率似乎已接近底线，”她在一封电子邮件中分享道。

短期借款增加

借款人不太可能长期锁定利率，因为五年期利率似乎停滞不前。

“两年期和三年期固定期限等选择兼具两全其美的优势，既可以避免短期波动，又可以灵活地尽早更改抵押贷款期限，而无需承担浮动利率抵押贷款带来的风险，” Graham指出。

利率定价之战即将到来

今年将有大约120万固定利率抵押贷款持有人续约，这意味着贷方将竞相吸引想要转换的借款人。

“由于对许多续借借款人的压力测试要求已经放宽，如果新银行提供更好的优惠，在续借时更换银行将比以往任何时候都更容易，” Graham表示。

“由于抵押贷款被视为‘锚定’产品，因此贷方在购买和续借利率定价方面采取激进的措施是值得的。”

购房活动增多

“在经历了购房基本停滞的一年之后，随着降息和新借贷政策的综合影响，购房需求在2024年下半年开始回升，购房能力大幅提高，” Graham在一篇博客文章中写道。

“稳步降低抵押贷款利率，加上实施新的抵押贷款摊销和首付政策，将继续推动2025年上半年购房活动恢复。”

不那么令人震惊的抵押贷款续期

Graham指出，较低的抵押贷款利率大大降低了今年抵押贷款续期借款人的潜在还款冲击——尤其是在疫情高峰期头几年利率非常低的借款人。

“加拿大的抵押贷款拖欠率仍然很低，我们的经纪经验表明，受影响的借款人更有动力去购买最优惠的利率，而不是直接拖欠抵押贷款。”

Graham也认为，加拿大抵押贷款购房者明年将在很长一段时间诶享受“一些最宽松的借贷条件”。

“随着利率进一步降低，贷方希望抢占市场份额，那些寻求新利率或续签现有期限的人应该明智地探索他们的选择——如果他们现有的银行不愿意提高定价，他们就应该做出改变。”